Мы работаем:пн-пт, 10:00-18:00
+7 (812) 329-19-99
Государственный холдинг "Вертолеты России" официально объявил о намерении провести IPO на Лондонской фондовой бирже. Одна депозитарная расписка будет соответствовать одной акции компании. В ходе размещения холдинг намерен привлечь свыше $500 млн. По данным прессы, компания оценила себя в $2,5 млрд и разместит до 30% своих акций, то есть объем размещения может превысить $800 млн.. По сообщению "Вертолетов России", в рамках IPO планируется продажа как существующих акций, принадлежащих "Оборонпрому", так и акций дополнительной эмиссии в форме GDR на сумму до $250 млн. Ожидается, что общий объем сделки превысит $500 млн. Глобальными координаторами IPO и совместными букраннерами выступают BofA Merrill Lynch, BNP Paribas и "ВТБ Капитал". По данным прессы, road show начнётся 26 апреля, а размещение состоится на неделе, начинающейся 9 мая. Организаторы IPO будут иметь опцион на покупку до 15% от объема размещенных акций (так называемый Greenshoe option). Холдинга намерен потратить полученные от размещения средства на рефинансирование существующей задолженности, а также на выкуп пока не принадлежащих компании акций дочерних обществ в рамках нескольких обязательных предложений.
Первичное размещение холдинга может послужить дополнительным драйвером роста для торгуемых предприятий, входящих в ОАО «Вертолёты России»: У-УАЗ, КВЗ и Роствертол. Сейчас все три предприятия уже имеют заказы на несколько лет вперёд, планы по расширению производства и выводу новой продукции на рынок. Вероятно, из-за IPO прозрачность деятельности заводов повысится, что также позитивно для инвесторов. Но, с другой стороны, низкая ликвидность дочерних предприятий по сравнению с холдингом будет являться сдерживающим фактором для роста капитализации КВЗ, Роствертола и У-УАЗа. Привлекаемых в ходе IPO 800 млн. долл. хватит как на снижение долговой нагрузки холдинга, так и на выкуп акций у миноритарных акционеров по офретам в КВЗ и Роствертоле, а также на выкуп акций по возможной оферте у миноритариев У-УАЗа по цене не ниже рыночных котировок. По имеющимся данным РСБУ, холдинг сможет уменьшить долговую нагрузку на 532 млн. долл. и снизить показатель Net Debt/EBITDA с 2,6 до 1,2.
Настоящим АО «Инвестиционная компания ЛМС» уведомляет о том, что АО «Инвестиционная компания ЛМС» осуществляет свою деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии со следующими лицензиями профессионального участника рынка ценных бумаг: по доверительному управлению ценными бумагами 078-06324-001000 от 16 сентября 2003 года, брокерской деятельности 078-06294-100000 от 16 сентября 2003 года, дилерской деятельности 078-06312-010000 от 16 сентября 2003 года, депозитарной деятельности 078-06328-000100 от 16 сентября 2003 года; а также уведомляет о существовании риска возникновения конфликта интересов, в том числе вследствие осуществления АО «Инвестиционная компания ЛМС» профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг на условиях совмещения различных видов профессиональной деятельности.
Рекомендации и инвестиционные идеи, размещённые на сайте, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями и предоставляются исключительно в информационных целях. Финансовые инструменты либо операции, размещённые на сайте и в публикуемых материалах, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. АО «Инвестиционная компания ЛМС» не несёт ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые на сайте и в публикуемых материалах.
Положение о персональных данных
© 1994-2025 АО «Инвестиционная компания ЛМС» Все права защищены.
Получите консультацию!
Оставьте свои контактные данные и мы свяжемся с вами в самое ближайшее время!
Пройдите небольшой опрос