О компании

Услуги

Аналитика

Раскрытие информации Контакты Рассмотрение обращений

Идеи дня


15.04.2021
Завод им. В.А. Дегтярева (ЗИД) выплатит дивиденды в 2,52 руб. за 2020 год.

Совет Директоров ЗИД рекомендовал годовому общему собранию акционеров принять решение о выплате (объявлении) дивидендов по обыкновенным именным акциям за 2020 год в размере 2,52 рублей на одну акцию на общую сумму 440 600 474  рублей 00 копеек, выплату произвести денежными средствами. C учётом ранее выплаченных по итогам 9 месяцев 2020 года дивидендов в размере 5,72 руб., суммарная выплата за год составит 8,24 руб.

Также, из-за пандемии коронавируса, директора компании перенесли даты проведения собрания акционеров. Годовое общее собрание ЗИД состоится 07.05.2021, реестр для участия в котором закрыт 12.04.2021. В соответствии с рекомендациями директоров компании годовому общему собранию акционеров, установлена дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов за 2020 год - 18.05.2021 года.

Выплата за 2021 год показала снижение выплат дивидендов акционерам. Дивиденд в 8,24 руб. за 2020 год почти в 2 раза ниже дивидендов за 2019 год, бывших на уровне14,54 руб. на акцию. Сокращение прибыли в 2020 году в 2 раза, до $25 млн., с $50 млн. в 2019 году, не привело к сокращению коэффициента распределения чистой прибыли на дивиденды. Вместо доли в 78% от чистой прибыли по итогам 2019 года,   Завод им. В.А. Дегтярева за 2020 год распределил вновь долю в 80%.
Свернуть
Читать далее
14.04.2021
Закрытие реестра ГК Русагро под выплату дивидендов может создать момент для выгодной покупки расписок ГК Русагро, которые в 2021 году принесут дивидендную доходность в 10% в валюте и потенциал роста на 22-27% к оценке $15 за расписку, как на SPO.  

Продажи расписок ГК Русагро последних двух дней показывают, что существуют опасения, что дивидендный гэп не закроется, так как ограничения Правительства РФ  оптовых цен, до 01.10.2021, не позволят выплатить вновь высокие дивиденды. Из-за этого спекулятивные инвесторы фиксируют прибыль на открытом рынке. Возможно, что после закрытия реестра, это 14.04.2021 в режиме Т+2, цена упадёт до $11.4-$11.9 (860 - 900 руб.) за расписку, где продержится некоторое время.

Такое поведение на рынке может создать отличный момент для покупки. При целевой цене в $15 (1100 руб.), как на SPO, потенциал роста может составить около 22%-27%. Плюс, есть возможность получить дивиденды в валюте, около 10% за 2021. Дивиденд за 2020 - $1,04 или 78,73 руб., выплачивается в валюте на дату закрытия реестра, то есть 16.04.2021. При цене расписки в $12.4 (940 руб.), див. доходность - 8,3%. Но полный годовой дивиденд - $1,23 или 93 руб., что около 10% дивидендной доходности. За 2021 год дивиденд ГК Русагро окажется таким же высоким.

Основные драйверы роста расписок ГК Русагро:
1) Высокая прибыль-2020 была заработана при низких оптовых ценах в первые 3 квартала 2020 года. Сейчас же цены зафиксированы на высоком уровне 1 квартала 2021 года, когда оптовые цены на продукцию вросли на 20-40%;
2) Цена на подсолнечник уже упала в 1 квартале 2021 года, так как была введена экспортная пошлина в 50 % (но не менее чем $320 за тонну). Компания Мошковича сможет закупать дешевеющее сырьё и продавать продукцию по высоким фиксированным оптовым ценам, а также по высоким ценам после отмены ограничений для производителей, что отмечается в материалах ЦБ РФ, зафиксировавшего рост цен на конечную продукцию переработки;
3) Производство продуктов растёт. По сахару и масложировой продукции, по ряду культур в сельском хозяйстве, давно наблюдается превышение производства над спросом. По фиксированным ценам в розницу отгружаются объёмы, равные прошлогодним. Разница - это запасы, которые можно продать по свободным ценам,  в том числе и на экспорт: в КНР, Японию и Ближнюю Азию.
4) Фонды, продававшие расписки ГК Русагро, уже вышли из капитала, воспользовавшись ростом котировок. Остались только инвесторы в дивидендные бумаги, которые будут докупать на полученные денежные средства расписки.
5) Капитальных затрат у Русагро нет, как нет и новых сделок слияния и поглощения. В такой ситуации нет смысла держать деньги на балансе и компания продолжит распределять 50% от консолидированной чистой прибыли среди акционеров.
Свернуть
Читать далее
14.04.2021
Императорский Тульский оружейный завод выплатит дивиденды в 737 руб. за 2020 год.

Совет Директоров ТОЗ рекомендовал годовому общему собранию акционеров принять решение о выплате (объявлении) дивидендов по обыкновенным именным акциям ПАО "Императорский Тульский оружейный завод" за 2020 год в размере 737 рублей 00 копеек на одну акцию на общую сумму 299 860 979 рублей 00 копеек, выплату произвести денежными средствами.

Годовое общее собрание ТОЗ состоится 14.05.2021, реестр для участия в котором будет закрыт 19.04.2021 В соответствии с рекомендациями директоров компании годовому общему собранию акционеров, установлена дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов за 2020 год - 01.06.2021 года.
Свернуть
Читать далее
13.04.2021
Текущая стоимость бумаг АЛРОСА близка к справедливой, для покупок инвесторам стоит дождаться более привлекательных цен, ниже $1.17 (90 руб.).

АЛРОСА опубликовала положительные результаты продаж за март на фоне низкой базы 2020 года. В прошлом году, начиная с марта, все алмазодобывающие компании зафиксировали резкое снижение спроса на свою продукцию из-за закрытия границ и введения карантинных мер по всему миру. Именно поэтому общий объем продаж у АЛРОСА за первый весенний месяц год к году вырос на 133% со $152.8 млн. (11.797 млрд. руб.) до $357 млн. (27.563 млрд. руб.), если сравнивать с февралем 2021 года ($361 млн.), то показатели упали на 4%.

Комментарий менеджмента по итогам марта 2021 года: «Результаты продаж ювелирных изделий на основных рынках сбыта, включая США и Китай, свидетельствуют о сохраняющемся высоком спросе со стороны конечных потребителей. АЛРОСА продолжает следовать взвешенной сбытовой стратегии, направленной на сохранение равновесия в отрасли путем удовлетворения реального спроса. Продажи марта соответствуют нашим ожиданиям. Мы также видим, что в отрасли запасы готовой продукции находятся на комфортных уровнях, в то время как запасы алмазного сырья подходят к низким значениям», - сказал заместитель генерального директора АЛРОСА Евгений Агуреев.

Помимо сильных результатов продаж АЛРОСА также представила не менее впечатляющие финансовые показатели по РСБУ за 1 квартал. Чистая прибыль увеличилась с -$0.097 млрд. (-7.481 млрд. руб.) до $0.2 млрд. (15.701 млрд. руб.). Это произошло благодаря росту продаж, который в 1 квартале 2021 года увеличился на 28% с $0.904 млрд. (69.797 млрд. руб.) до $1.159 млрд. (89.486 млрд. руб.). Ближайшим драйвером роста для компании должно стать объявления дивидендных выплат за 2020 год. При выплате 100% FCF (наш базовый вариант) за весь 2020 год акционеры получат дивиденд в размере $0.14 (10.79 руб.) (10% дивидендной доходности), при выплате 70% FCF (негативный сценарий) – $0.098 (7.55 руб.) (7% дивидендной доходности).

Мы сохраняем наш долгосрочный положительный взгляд на АЛРОСА, но ввиду малого upside оставляем свою рекомендацию без изменений - «держать». В случае, если компания сохранит норму распределения 100% FCF, то на горизонте года котировки еще подрастут на 16% до $1.55 (120 руб.), если снизит - до 70% FCF, то акция упадет до $1.04 - $1.17 (80 руб. - 90 руб.), где бумагу и нужно докупать.  
Свернуть
Читать далее
12.04.2021
В 2021 году ПАО "Завод "Красное Сормово" (входит в ОСК) инвестирует в техническое перевооружение 250 млн рублей. Об этом сообщили 5 марта в пресс-службе предприятия.

На указанную сумму будет закуплены вальцы длиной 6 м для гибки листового проката, обновит парк рейдовых буксиров. Также будет модернизировано крановое, прессовое и другое оборудование, продолжится внедрение промышленных роботов.

По словам генерального директора предприятия Михаила Першина, техническое перевооружение позволит увеличить объем производства. При этом запланированные на 2021 год вложения в оборудование будут производиться из чистой прибыли завода.

"Наша цель – 15 судов в год, - отметил Михаил Першин. – В том числе рассматриваем возможность строительства новых речных судов грузоподъемностью 3-5 тысяч тонн".

В 2018 году завод "Красное Сормово" построил 8 судов, в 2019 году – 10. В 2020 году завод передал заказчикам 10 сухогрузов проекта RSD59 и головной круизный лайнер проекта PV300 "Мустай Карим".

Верфь «Красное Сормово», входящая в ОСК, построит для Северо-Западного рыбопромышленного консорциума (СЗРК) 5 краболовов. Сумма контракта – $192 млн. (160 млн евро). Суда должны быть построены за пять лет.  Суда будут строиться согласно инвестиционным квотам, которые получил СЗРК – пять из десяти лотов в Северном бассейне. Сейчас идут процедуры корпоративного одобрения контракта.

Ранее считалось, что его получит Выборгский судостроительный завод (ВСЗ). Он уже строит для СЗРК четыре судна, однако у завода уже большая загрузка, так как у него намечаются контракты по другим судам.

Источник:
https://sudostroenie.info/novosti/32576.html
http://dofa.news/krasnoe-sormovo-dast-kraba/
Свернуть
Читать далее
12.04.2021
Красное Сормово сможет увеличить дивиденды за 2020 год на 53%, до $4.41 (340.41 руб.) за счёт контракта с ГТЛК.

В 2020 году выручка бизнеса снизилась на 5% до $184 млн., в сравнении с результатом 2019 года. EBITDA увеличилась в 1,4 раза до $34 млн. за последние 12 месяцев, а чистая прибыль за тот же промежуток времени выросла на 27%, до $25 млн. Чистый долг составил $66 млн. При стоимости акции на уровне $14 за бумагу, мультипликаторы компании  низки, как и у других компаний ОСК: EV/EBITDA=2.6, P/E=0.9, соотношение Чистый долг/EBITDA=1.9

Красное Сормово входит в государственный судостроительный холдинг ОСК. Он специализируется на строительстве  для ГТЛК сухогрузов проекта RSD59 и гражданских судов "река-море". В 2019 году был заключён контракт на строительство 11 сухогрузных судов проекта RSD59 стоимостью в $161 млн., который до конца 2020 года обеспечивал загрузку производства, в дополнение к строящимся 4 судам от предыдущего контракта. За счёт этого дивиденды в 2019 году выросли в 3 раза до $3.4 (221.94 руб.). При распределении 50% от прибыли на дивиденды за 2020 год может быть заплачено $4.41 (340.41 руб.) на акцию, что на 53% превысит выплату за 2019 год.

По последним сделкам в 2019 году, на уровне $14 (1066 руб.), дивидендная доходность может быть  32%. Высокая доходность связана с разовым характером выплат от контракта с ГТЛК, когда средние дивиденды в предыдущие годы были около $0.83 (64 руб.), что давало лишь 6% в год
Свернуть
Читать далее

Подпишитесь на рассылку по e-mail

Подпишитесь на рассылку RSS и будьте в курсе всех новостей